ДЛЯ ЧЕГО НУЖЕН ФИНАНСОВЫЙ ПРОФИЛЬ КОМПАНИИ?

Интересно, но в бытность свою финансистом в компании я не раз пытался взглянуть на финансовое состояние своей компании «сверху», «с высоты птичьего полета», и каждый раз текучка и отсутствие времени не давали мне довести оценку до конца, к тому же изнутри вроде бы и так понятно, где я и что надо делать. Но, будучи консультантом, я убедился, что такой инструмент нужен и, более того, он прост, не требует много времени и полезен не только внешнему консультанту, но и собственнику/топ-менеджеру. Особенно это полезно компаниям, не имеющим развитой финансовой службы, но желающим быстро понять, есть ли слабые места в финансовом состоянии компании и что можно сделать, чтобы их выправить.

Составление финансового профиля компании поможет ответить на такие вопросы, как:

• Оптимальна ли структура капитала компании?
• Можно ли без увеличения финансовых рисков увеличить темпы роста компании? Или, наоборот, надо срочно заняться уменьшением кредитного бремени?
• Есть ли возможность выплачивать дивиденды? Какие по размеру?
• Насколько существенен риск остаться без денег (ликвидности)?
• Насколько компания эффективно управляет оборотным капиталом?
• Насколько рентабелен бизнес компании и эффективность использования вложенных средств? Имеет смысл его продолжать или, может, лучше переключиться на что-то другое?
• Сколько вообще стоит на сейчас бизнес? За какие новые проекты стоит браться, а какие только уменьшат стоимость компании?
• Риски и слабые места нарастают со временем или финансовая ситуация улучшается?

Итак, что это такое?

• Финансовый профиль представляет собой набор стандартных финансовых аналитических показателей, сгруппированных по разделам для получения общей картины «финансового здоровья» компании.
• Для удобства анализа, возможности сравнения разных разделов/показателей, визуализации показатели нормализованы от 0 до 1, где 0 — это опасно низкий показатель ниже нижнего предела нормы, а 1 – выше верхнего предела нормы.
• После построения профиля компания имеет возможность либо обратить внимание на разделы/показатели с низким рейтингом, либо проанализировать динамику изменения разделов /показателей.

Что позволяет увидеть?

• Выявление диспропорций в структуре:
  - активов и пассивов;
  - доходов и расходов;
  - притоков и оттоков денежных средств.
  
  
• Реализация мер по устранению перекосов.
  
  
• Как результат, переход к «эталонному» балансу/состоянию, который означает:
  - более высокую эффективность ведения бизнеса;
  - более высокую стоимость бизнеса;
  - бОльшую привлекательность для инвестиций.
  
  
• Возможные дальнейшие шаги:
  - выделение наиболее важных показателей для использования в системе управленческого учета компании;
  - формирование сценариев реструктуризации компании с учетом стратегических целей.

Как делается?

• Для построения профиля достаточно трех базовых финансовых отчетов (ОПУ, ОДДС, Баланс) и некоторых дополнительных показателей.
• В начале рассчитываются стандартные финансовые показатели.
• Далее показатели группируются в следующие разделы, составляющие финансовый профиль компании:
  - структура капитала;
  - кредитоспособность;
  - ликвидность;
  - операционная эффективность;
  - рентабельность бизнеса;
  - фин.устойчивость;
  - рост бизнеса;
  - стоимость бизнеса;
  - рыночные показатели.
  
  
• Профиль сопровождается составлением отчета с анализом по разделам и предоставлением рекомендаций.
• Отчет обсуждается с менеджерами/собственниками.
• При проведении интервью с менеджерами / собственниками возможна быстрая, гибкая настройка профиля на показатели, более важные (через изменения весов) либо более релевантные (через включение/выключения показателей из профиля) для данной компании.
• Надежность расчета эквивалентна надежности предоставленных данных. Возможно использование информации только из открытых источников.
• Возможно обучение для самостоятельного использования финансового профиля для интеграции в систему управленческого учета.

В итоге, составление финансового профиля – это не панацея от всех бед, но первый необходимый шаг постановки диагноза финансового состояния компании, дающий массу объективной информации – что делать дальше для улучшения ситуации. Как говорится, «что измеряем, тем и управляем».



Андрей Солдатов, специалист по управлению финансами и улучшению процессов, практик по постановке управленческого учета, финансовых инструментов бюджетирования и прогнозирования, повышения эффективности инвестиций. Если у вас есть вопросы по услуге, записывайтесь на бесплатную рабочую встречу с Андреем Солдатовым: вы расскажете о своей компании и о проблемах и получите ответы на вопросы. Встреча проходит по Skype в формате видеосвязи.